Понятие, сущность и виды дебиторской задолженности
· размер и структуру оборотных активов предприятия;
· размер и структуру выручки от продаж;
· длительность финансового цикла предприятия;
· оборачиваемость оборотных активов и активов в целом;
· ликвидность и платежеспособность предприятия;
· источники денежных средств предприятия.
В настоящее время размер и структура оборотных активов предприятий сильно изменены за счет большой доли дебиторской задолженности, доля которой на многих предприятиях колеблется от 3 до 90%. Такой же разброс между полученной и неполученной частями выручки от продаж. Естественно, значительные размеры дебиторской задолженности замедляют ее оборачиваемость, а также оборачиваемость оборотных активов и активов в целом, увеличивают длительность финансового цикла предприятия. К тому же увеличенная дебиторская задолженность требует дополнительных источников денежных средств.
Дебиторская задолженность в процессе выполнения обязательств – естественный, объективный процесс хозяйственной деятельности предприятий. Она возникает при следующих обстоятельствах:
· коммерческое кредитование поставщиком покупателя, т.е. при отсрочке платежа;
· несвоевременная оплата, т.е. при просрочке платежа;
· недостачи, растраты, хищения;
· поставки недоброкачественной или некомплектной продукции;
· другие случаи.
Современное состояние экономики России вызывает постоянны рост дебиторско-кредиторской задолженности и очень высокий ее уровень. Неплатежи возникли в начале 1990-х годов на макроуровне. После того, как они перешли на уровень предприятий, начался постоянный, непрерывный рост дебиторско-кредиторской задолженности. Факторами, определившими это, были следующие:
· непредсказуемость шоковой терапии, когда предполагаемый рост цен в 3-5 раз фактически составил сотни и тысячи раз;
· резкие спады объемов производства в 1990-х годах;
· не проведенная государством индексация оборотных средств предприятий, бывших в то время государственными;
· образовавшиеся большие недостатки их собственных оборотных средств;
· неподготовленность и непрофессионализм вновь созданной в 1992 г. системы коммерческих банков к организации безналичных расчетов, что вынудило Центральный банк создать с апреля 1992 г. систему РКЦ, т.е. расчетно-кассовых центров;
· дороговизна заемных средств, определяемая высокой учетной ставкой ЦБ;
· значительный криминальный уровень экономики и нахождение в результате многих предприятий в зоне повышенного риска и неопределенности;
· замедление платежного оборота и снижение эффективности деятельности предприятий, появление определенного количества убыточных предприятий;
· финансовая напряженность в государстве, в результате чего не оплачивалась продукция ряда отраслей (сельского хозяйства, оборонной промышленности), не выплачивалась заработная плата бюджетникам и другим;
· разрыв экономических связей между бывшими советскими республиками в результате развала СССР;
· другие факторы.
Совершенно очевидно, и об этом говорит мировая экономическая наука, а также здравый смысл, что до тех пор, пока не будут сокращены неплатежи и дебиторско-кредиторская задолженность, добиться серьезного экономического роста будет невозможно. Зависимости здесь следующие: в одном направлении – спад производства, неплатежи, рост дебиторско-кредиторской задолженности, что становится тормозом развития предприятий и экономики, в другом – сокращение и ликвидация неплатежей и задолженности как основа повышения эффективности деятельности предприятий и появление у них возможности использования рыночных механизмов (вексель, кредит и др.), а затем уже естественный экономический рост.