Расчет прогнозируемого объема дебиторской задолженности на 31.03.2006 г.
Из таблицы видно, что хуже всего обстоят дела с возвратом дебиторской задолженности предприятиями связи, которые одновременно и оказывают услуги связи ЗАО «Директ Нэт Телекомьюникейшнс» и получают их от него. В конце 2005 года показатель оборачиваемости по этой группе клиентов снизился до 0,2. Очень близко значение оборачиваемости дебиторской задолженности и у группы «Прочие дебиторы».
Следует, так же, обратить внимание на тот факт, что значение оборачиваемости групп «Corporate» и «Diplomatic & Media» практически никогда не достигало расчетной величины. Конечно, это может быть связано с особенностью деятельности этих категорий клиентов, однако, именно у этих групп наиболее вероятен дальнейший рост дебиторской задолженности. А при эффективной работе с этими группами возможно существенное сокращение дебиторской задолженности (особенно по группе «Corporate»)
Построение прогноза дебиторской задолженности на 31.03.2006 г.
Основным источником возникновения дебиторской задолженности, в основном, является выручка предприятия за оказанные услуги. Выше были рассчитаны максимальный, наиболее вероятный и минимальный объемы выручки за 1-й квартал 2006 года. Для определения объема ожидаемых платежей могут быть использованы показатели оборачиваемости задолженности по каждой группе клиентов за последний квартал.
Объем платежей от клиентов по старым долгам примерно равен:
Пл1 =
min (1,
Kоб) * ДЗ
Объем платежей от клиентов за оказанные в первом квартале услуги примерно равен:
Пл2 =
min (1,
Kоб) * Выр
В этих формулах:
Пл1 – поступление денег от клиентов по задолженности, имевшейся на 31.12.2005 г.;
Пл2 – текущее поступление денег (за оказанные в 1–м квартале 2006 года услуги);
Коб – Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности;
Выр – прогнозируемая выручка за 1-й квартал 2006 г.;
ДЗ - дебиторская задолженность на 31.12.2005 г.
Таким образом, может быть оценена величина дебиторской задолженности на 31.03.2006 г. Оценка величины дебиторской задолженности производится по трем сценариям – «максимальные продажи», «наиболее вероятная величина» и «минимальные продажи». В каждом из этих сценариев используются соответствующие величины прогнозируемой выручки.
Результаты расчета по сценарию «Наиболее вероятная величина» приведены в таблице 26:
Таблица 26.
Прогноз величины дебиторской задолженности по сценарию «Наиболее вероятная величина»
Долг на 31.12.05 г. |
Ожидаемая выручка за 1-й кв. 2006 г. |
Коб |
Пл1 |
Пл2 |
Долг на 31.03.06 г. | |
Всего |
33730198 |
34414908 |
13559019 |
19987556 |
34598531 | |
в том числе: | ||||||
Corporate |
5588239 |
13670289 |
2,20 |
5588239 |
10024879 |
3645410 |
Diplomatic & Media |
428224 |
1964906 |
2,40 |
428224 |
1571925 |
392981 |
Financial and Services |
1057113 |
3450545 |
3,30 |
1057 113 |
3450545 |
0 |
Individual |
2282 |
13389 |
2,80 |
2282 |
12496 |
893 |
SME |
1296327 |
4340733 |
2,90 |
1296327 |
4196041 |
144691 |
Операторы связи |
24205692 |
10975047 |
0,20 |
4841138 |
731670 |
29607931 |
Прочие дебиторы и кредиторы |
1152322 |
- |
0,30 |
345697 |
0 |
806625 |